AI数据中心电力缺口 柴发国产替代迎风口

时间：2026年07月09日 19:10:34 中财网

　　数据显示，全球数据中心机架平均功率已从2-3kw攀升至约15kw，尖端机架甚至达到50-100kw，导致电力供给出现巨大缺口。信息显示，数据中心选址核心已从靠近光纤转向确保电力供应，建设策略转向自建电厂。最新调研显示，国内数据中心柴油发动机市场外资品牌合计市占率高达90%，整机国产化率仅17%。

　　
　　一份研报观点认为，伴随人工智能应用普及和工业电气化，AIDC建设维持高景气，柴发等发电设备有望充分受益。研报指出，主电源超90%采用电网购电加自备燃气轮机配置，需1.2-1.3倍装机冗余；备用电源则主要选择柴油发动机，装机规模为最大负荷的50%。研报认为，当前国内外柴发厂商均处于订单供不应求状态，产能持续扩张，国内柴发机组、发动机及上游零部件产业链将直接受益。

　　
　　研报指出，电力短缺推动数据中心自建电源需求快速释放，国产替代空间极为广阔。柴油发动机及发电机组相关环节订单能见度高，产业链公司有望迎来业绩增长。核心零部件领域同样存在较多机会，相关标的在景气周期中具备较强弹性。整体来看，AIDC高景气为发电设备产业链提供了明确的发展窗口。